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房地产没有春暖花开，但地产股有春风花开。
“做房地产吧！”昨天上午，福州放宽限购的消息传出后，杭州一位私募圈大佬在微信朋友圈发了这样一条信息。
如果这位大佬真的做到了，那收盘之后绝对能赚得盆满钵满。
昨日股市，地产指数大涨5.35%，引领市场大幅反扑，板块内，南国地产、光明地产、中交地产等20余只个股涨停。
昨天房地产股全线上涨
福州消息称：非城五区户籍家庭（含港澳台），在未提供医疗、社保、完税证明，且近两年未落户的情况下，可在福州城五区购买一套建筑面积144平方米以下的普通住宅福州限购对房价影响，购买后该房仍受限售政策影响。
说得简单一点，在福州，即使你没有本地户口，也可以买房。
此消息已得到福州市房地产交易中心的证实。
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一个省会城市的限购放松福州限购对房价影响，能带动一个上万亿市值的板块上涨5%以上吗？
当然不是，但福州放宽限购再次明确了楼市松动的信息。而资本相信，随着这种明确性的加强，将逐渐改变房地产行业的基本面。
在中国，无论是规范一个行业，还是拯救一个行业，路径大多是有迹可循的。
我们来回顾一下今年楼市的“拯救历程”：
今年以来，全国已有60多个城市出台各类稳定楼市政策，但主要集中在二三线城市。
3月1日，郑州市出台《关于促进房地产行业良性循环健康发展的通知》，成为今年首个打响全面放开限购限贷“第一枪”的省会城市。
3月23日，另一省会城市哈尔滨宣布，2018年出台的区域房地产限售政策已完成阶段性调控任务。
福州GDP位列全国前20名，不仅离海更近，房价均价也高于前两大城市。昨日的松限令，表明从内陆到沿海都市圈、从低价房区到高价房区的救市路径已经十分清晰。
这样一来，谁能保证下一个接过接力棒的城市不会是一个级别更高、影响力更大的城市？
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事实上，选择郑州或者福州率先放开限购，并不是一个简单的想法。
数据显示，2016年以来，郑州市(含所属县市)住宅用地成交面积已达2.2亿平方米，而同期商品住宅销售面积已达1.7亿平方米，去库存压力较大。
福州的情况也类似，根据中房指数系统百城价格指数，目前福州新房短期去库存周期仍在20个月以上。
对于一些地方库存压力较大的，可以采取“一城一策”的方式，放松限购政策。
那么，按照同样的逻辑，我们是否可以推断，在一个城市里，比如杭州，可以对库存相对较高的地区给予一些“特殊”的待遇？
据去年底的一份统计数据显示，截至2021年末，杭州市住房库存较高的地区主要为富阳、临安。
阜阳市清关周期约为10.5个月，临安市清关周期为7.1个月。
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除了地产股大涨，昨日还有一则消息，浙江省建投宣布以36.6亿元的转让价收购恒大在建的杭州水晶城项目。
实力雄厚的国企从备受争议的民企手中收购了备受瞩目的项目，这也发出了一个明确的信号：政府要救的不仅仅是房地产行业，还有房地产企业。
事实上，自3月16日以来，房地产开发指数已飙升28％，远远超过大盘（同期上证指数仅上涨6.6％）。
为什么是这个时间点？
因为3月16日国务院金融稳定发展委员会召开专题会议，会上指出，针对房地产企业，要及时研究提出有效的风险防范化解应对方案，提出向新发展模式转型的配套措施。
资本的嗅觉最灵敏，所以我们可以看到，像阳光城这样的公司，虽然宣布未能按时偿还部分海外债券本息，但这并没有阻止其股价在9个交易日内上涨近一倍。
资本的逻辑没有错，如果需要救市，越是问题大的企业，可能得到的帮助就越大，未来市场的想象空间也就越大。
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现在逻辑链已经非常清晰，行业层面：利好政策不断出台；企业层面：国资开始发力。
套用股市里常说的一句话：房地产政策底已经挖出来了。
但政策底部与市场底部往往存在一个时间差。
接下来房地产行业的演变过程大致是这样的：
由于疫情持续反复、俄乌战争等X因素，今年要确保5.5%的GDP目标，必须再次启动房地产行业引擎。
但行业却受到了重创，据统计，已披露业绩数据的74家上市房地产公司，净亏损合计达81.45亿元。
其中，预计损失超过10亿元的有12家。
结果，他们的项目，甚至公司本身，大部分都会被实力更强的公司所接手，强者恒强，房地产行业新一轮的集中即将发生。
所以我们看到，此轮表现最好的房地产股中，就有国资背景的中交地产，6天之内实现5个涨停。
我们还看到，龙头万科昨日涨幅超8%，保利涨幅超5%。数据显示，近20个交易日内，仅外资就买入了万科A超过1700万股。
资本市场已在预览房地产行业的未来！
